（単位：百万円）

 前連結会計年度

(自 2024年４月１日

　至 2025年３月31日)

 当連結会計年度

(自 2025年４月１日

　至 2026年３月31日)

営業活動によるキャッシュ・フロー

税金等調整前当期純利益

164,487

178,941

減価償却費

169,352

177,847

減損損失

5,435

15,112

工事負担金等圧縮額

11,928

7,090

固定資産除却損

5,974

5,529

固定資産売却損益（△は益）

△3,305

△5,959

退職給付に係る負債の増減額（△は減少）

△10,010

4,054

貸倒引当金の増減額（△は減少）

1,868

△2,217

賞与引当金の増減額（△は減少）

3,124

4,456

新幹線鉄道大規模改修引当金の

増減額（△は減少）

4,166

4,166

その他の引当金の増減額（△は減少）

△2,571

△134

受取利息及び受取配当金

△1,355

△1,553

支払利息

19,511

21,736

持分法による投資損益（△は益）

△1,616

△1,870

工事負担金等受入額

△16,965

△10,064

売上債権の増減額（△は増加）

△14,499

△19,486

棚卸資産の増減額（△は増加）

△15,971

△12,444

仕入債務の増減額（△は減少）

3,904

67,981

未払又は未収消費税等の増減額

△18,264

8,256

その他

9,644

△41,141

小計

314,838

400,300

利息及び配当金の受取額

1,334

1,523

利息の支払額

△19,288

△21,486

法人税等の支払額

△15,453

△18,703

営業活動によるキャッシュ・フロー

281,431

361,634

投資活動によるキャッシュ・フロー

固定資産の取得による支出

△283,245

△283,139

固定資産の売却による収入

22,011

22,408

工事負担金等受入による収入

15,631

14,730

投資有価証券の取得による支出

△10,164

△13,662

投資有価証券の売却による収入

120

6,488

貸付金の純増減額（△は増加）

△1,235

9,780

その他

△6,230

△10,295

投資活動によるキャッシュ・フロー

△263,112

△253,690

（単位：百万円）

 前連結会計年度

(自 2024年４月１日

　至 2025年３月31日)

 当連結会計年度

(自 2025年４月１日

　至 2026年３月31日)

財務活動によるキャッシュ・フロー

短期借入金の純増減額（△は減少）

114

1,517

長期借入れによる収入

66,800

139,700

長期借入金の返済による支出

△83,530

△88,580

社債の発行による収入

45,500

101,000

社債の償還による支出

△60,000

△55,500

鉄道施設購入長期未払金の支払による支出

△1,327

△1,416

自己株式の取得による支出

△50,002

△50,000

配当金の支払額

△38,001

△42,818

非支配株主への配当金の支払額

△152

△167

その他

△5,565

△3,658

財務活動によるキャッシュ・フロー

△126,165

75

現金及び現金同等物の増減額（△は減少）

△107,846

108,019

現金及び現金同等物の期首残高

233,218

125,371

新規連結に伴う現金及び現金同等物の増加額

－

1,259

非連結子会社との合併に伴う現金及び現金同等物の増加額

－

209

現金及び現金同等物の期末残高

125,371

234,860