|
１．当四半期決算に関する定性的情報 …………………………………………………………………………………… |
2 |
|
（１）経営成績に関する説明 …………………………………………………………………………………………… |
2 |
|
（２）財政状態に関する説明 …………………………………………………………………………………………… |
3 |
|
（３）連結業績予想などの将来予測情報に関する説明 ……………………………………………………………… |
3 |
|
２．四半期連結財務諸表及び主な注記 …………………………………………………………………………………… |
4 |
|
（１）四半期連結貸借対照表 …………………………………………………………………………………………… |
4 |
|
（２）四半期連結損益計算書及び四半期連結包括利益計算書 ……………………………………………………… |
5 |
|
四半期連結損益計算書 …………………………………………………………………………………………… |
5 |
|
四半期連結包括利益計算書 ……………………………………………………………………………………… |
6 |
|
（３）四半期連結財務諸表に関する注記事項 ………………………………………………………………………… |
7 |
|
（継続企業の前提に関する注記） ………………………………………………………………………………… |
7 |
|
（株主資本の金額に著しい変動があった場合の注記） ………………………………………………………… |
7 |
|
（四半期連結財務諸表の作成に特有の会計処理に関する注記）………………………………………………… |
7 |
|
（四半期連結キャッシュ・フロー計算書に関する注記） ……………………………………………………… |
7 |
|
（セグメント情報等の注記） ……………………………………………………………………………………… |
8 |
|
（重要な後発事象） ………………………………………………………………………………………………… |
9 |
|
|
|
|
|
|
（１）経営成績に関する説明
当社グループは、「健康情報のデジタル化と健康管理のインフラ企業」として、健康保険組合・企業・個人を対象に、自社開発の健康管理プラットフォーム「バリューカフェテリア®システム」を基盤として、健診予約・結果管理、カフェテリアプラン、特定保健指導、ＢＰＯ（各種事務代行）サービス等、総合的な健康管理サービスを提供しております。
制度対応やデータ活用の高度化に伴い健康管理関連業務は複雑化しており、限られた人員体制のもとで、事務処理体制の強化、専門人材の育成、業務の標準化・省力化・効率化が強く求められております。このため、システム導入に加え、運用まで含めたアウトソーシング（ＢＰＯ）への需要が広がっており、当社サービスに対するニーズは一段と拡大しております。
加えて、少子高齢化に伴う労働生産人口の減少を背景に、「健康経営」や「人的資本経営」への関心が高まり、企業の労働生産性向上に向けた取り組みが加速しています。こうした社会状況を反映して、当社は健康経営パートナーとしての役割を強く求められており、健康保険組合や多様な業種・規模の企業において、当社の各種健康管理サービスの導入・活用が着実に進んでおります。
以上の結果、当第１四半期連結累計期間の連結業績は次のとおりとなります。
（単位：千円）
|
|
前第１四半期 連結累計期間 （自 2025年１月１日 至 2025年３月31日） |
当第１四半期 連結累計期間 （自 2026年１月１日 至 2026年３月31日） |
増減（金額） |
増減（比率） |
|
売上高 |
2,271,597 |
2,557,991 |
＋286,393 |
＋12.6％ |
|
営業利益 |
249,399 |
195,857 |
△53,542 |
△21.5％ |
|
経常利益 |
252,023 |
206,727 |
△45,295 |
△18.0％ |
|
親会社株主に帰属 する四半期純利益 |
160,495 |
130,508 |
△29,987 |
△18.7％ |
〔売上高〕
新規顧客の獲得拡大や既存顧客のサービス利用の受託業務が増加した結果、主にシステム利用料、健診事務代行サービスが増加し、増収となりました。
〔営業利益、経常利益、親会社株主に帰属する四半期純利益〕
売上高の拡大は順調に推移しているものの、前期後半の採用強化に伴う人員体制の再構築により人件費が増加し、一時的に減益となりました。一方、派遣・業務委託など外注依存度の低下と内製化の進展により、コスト構造は正常化フェーズへ移行しており、今後は収益性の回復を見込んでいます。
各セグメントの経営成績は次のとおりであります。
①バリューカフェテリア事業
（単位：千円）
|
|
前第１四半期 連結累計期間 （自 2025年１月１日 至 2025年３月31日） |
当第１四半期 連結累計期間 （自 2026年１月１日 至 2026年３月31日） |
増減（金額） |
増減（比率） |
|
売上高 |
1,840,102 |
2,081,897 |
＋241,794 |
＋13.1％ |
|
営業利益 |
476,845 |
401,063 |
△75,781 |
△15.9％ |
当事業は、自社開発の健康管理プラットフォーム「バリューカフェテリア®システム」を基盤として、健康保険組合向けには保健事業（福利厚生事業）の総合的な運営支援、企業向けには健康診断予約・精算・結果管理に付随する健診代行サービス、カフェテリアプランを活用した福利厚生制度の運営・再構築支援、特定保健指導を含む各種健康管理サービス、健康経営の実施支援等を展開しております。また、健診機関向けには業務支援サービス等を提供しております。
当第１四半期連結累計期間では、新規顧客の獲得が順調に増加し、ユーザー数を伸ばしております。これは、健康経営をテーマとした自社主催及び協業先との共催によるWebセミナーを継続開催し、集客力の強化を図るとともに、協業先との連携を通じて営業ネットワークの拡充にも注力した結果、新規顧客の開拓が進展し、既存顧客向けの健康経営の実施支援サービス等の受託も拡大いたしました。また、内製体制の拡充を進めるとともに、一時的に増加していた派遣・業務委託費の削減にも取り組んでおります。これらの効果により、今後は収益性の回復を見込んでおります。
②ＨＲマネジメント事業
（単位：千円）
|
|
前第１四半期 連結累計期間 （自 2025年１月１日 至 2025年３月31日） |
当第１四半期 連結累計期間 （自 2026年１月１日 至 2026年３月31日） |
増減（金額） |
増減（比率） |
|
売上高 |
431,494 |
476,093 |
＋44,599 |
＋10.3％ |
|
営業利益 |
52,962 |
91,511 |
＋38,548 |
＋72.8％ |
当事業は、健康保険組合の新規設立・分割・合併支援のコンサルティング並びに健康保険組合の業務支援を行うＢＰＯサービス等を展開しています。
当第１四半期連結累計期間は、コンサルティングやＢＰＯ契約のサービスが堅調に推移したことにより、前年同期比で増収増益となりました。
*「健康経営」はNPO法人健康経営研究会の登録商標です。
（２）財政状態に関する説明
①総資産17,715,065千円（前連結会計年度末比504,428千円減少）
主に現金及び預金の減少によるものです。
②負債11,088,758千円（前連結会計年度比230,367千円減少）
主に預り金の減少によるものです。
③純資産6,626,306千円（前連結会計年度末比274,060千円減少）
主に配当金支払に伴う利益剰余金の減少とその他有価証券評価差額金の減少によるものです。
（３）連結業績予想などの将来予測情報に関する説明
2026年12月期の業績予想につきましては、2026年２月12日に公表いたしました2026年12月期の連結業績予想から変更はありません。
|
|
|
（単位：千円） |
|
|
前連結会計年度 (2025年12月31日) |
当第１四半期連結会計期間 (2026年３月31日) |
|
資産の部 |
|
|
|
流動資産 |
|
|
|
現金及び預金 |
4,931,033 |
3,861,581 |
|
売掛金 |
875,150 |
869,152 |
|
商品 |
293 |
534 |
|
仕掛品 |
6,590 |
19,801 |
|
貯蔵品 |
35,960 |
50,339 |
|
その他 |
725,371 |
1,249,020 |
|
流動資産合計 |
6,574,400 |
6,050,430 |
|
固定資産 |
|
|
|
有形固定資産 |
|
|
|
建物及び構築物（純額） |
2,225,530 |
2,195,584 |
|
機械及び装置（純額） |
11,461 |
10,747 |
|
土地 |
6,374,037 |
6,374,037 |
|
その他（純額） |
174,528 |
198,785 |
|
有形固定資産合計 |
8,785,557 |
8,779,154 |
|
無形固定資産 |
1,074,597 |
1,121,044 |
|
投資その他の資産 |
1,784,938 |
1,764,436 |
|
固定資産合計 |
11,645,093 |
11,664,635 |
|
資産合計 |
18,219,494 |
17,715,065 |
|
負債の部 |
|
|
|
流動負債 |
|
|
|
買掛金 |
186,476 |
223,573 |
|
短期借入金 |
349,200 |
1,140,700 |
|
未払法人税等 |
185,094 |
95,257 |
|
預り金 |
3,671,238 |
2,647,196 |
|
株式給付引当金 |
96,465 |
45,404 |
|
その他 |
1,934,647 |
2,096,996 |
|
流動負債合計 |
6,423,122 |
6,249,127 |
|
固定負債 |
|
|
|
長期借入金 |
4,664,934 |
4,579,759 |
|
その他 |
231,070 |
259,872 |
|
固定負債合計 |
4,896,004 |
4,839,631 |
|
負債合計 |
11,319,126 |
11,088,758 |
|
純資産の部 |
|
|
|
株主資本 |
|
|
|
資本金 |
2,035,317 |
2,036,595 |
|
資本剰余金 |
2,295,471 |
2,296,749 |
|
利益剰余金 |
3,347,377 |
3,126,135 |
|
自己株式 |
△1,039,781 |
△1,020,252 |
|
株主資本合計 |
6,638,384 |
6,439,229 |
|
その他の包括利益累計額 |
|
|
|
その他有価証券評価差額金 |
236,607 |
162,489 |
|
その他の包括利益累計額合計 |
236,607 |
162,489 |
|
新株予約権 |
22,508 |
21,868 |
|
非支配株主持分 |
2,867 |
2,718 |
|
純資産合計 |
6,900,367 |
6,626,306 |
|
負債純資産合計 |
18,219,494 |
17,715,065 |
|
|
|
（単位：千円） |
|
|
前第１四半期連結累計期間 (自 2025年１月１日 至 2025年３月31日) |
当第１四半期連結累計期間 (自 2026年１月１日 至 2026年３月31日) |
|
売上高 |
2,271,597 |
2,557,991 |
|
売上原価 |
1,531,335 |
1,846,717 |
|
売上総利益 |
740,261 |
711,273 |
|
販売費及び一般管理費 |
490,861 |
515,416 |
|
営業利益 |
249,399 |
195,857 |
|
営業外収益 |
|
|
|
受取利息 |
1,070 |
1,886 |
|
受取配当金 |
- |
2,022 |
|
投資有価証券売却益 |
16,065 |
25,433 |
|
その他 |
543 |
1,682 |
|
営業外収益合計 |
17,680 |
31,024 |
|
営業外費用 |
|
|
|
支払利息 |
13,540 |
18,119 |
|
その他 |
1,516 |
2,035 |
|
営業外費用合計 |
15,057 |
20,154 |
|
経常利益 |
252,023 |
206,727 |
|
税金等調整前四半期純利益 |
252,023 |
206,727 |
|
法人税等 |
91,646 |
76,367 |
|
四半期純利益 |
160,376 |
130,359 |
|
非支配株主に帰属する四半期純損失（△） |
△119 |
△148 |
|
親会社株主に帰属する四半期純利益 |
160,495 |
130,508 |
|
|
|
（単位：千円） |
|
|
前第１四半期連結累計期間 (自 2025年１月１日 至 2025年３月31日) |
当第１四半期連結累計期間 (自 2026年１月１日 至 2026年３月31日) |
|
四半期純利益 |
160,376 |
130,359 |
|
その他の包括利益 |
|
|
|
その他有価証券評価差額金 |
522 |
△74,117 |
|
その他の包括利益合計 |
522 |
△74,117 |
|
四半期包括利益 |
160,898 |
56,242 |
|
（内訳） |
|
|
|
親会社株主に係る四半期包括利益 |
161,017 |
56,390 |
|
非支配株主に係る四半期包括利益 |
△119 |
△148 |
該当事項はありません。
該当事項はありません。
（税金費用の計算）
税金費用については、当第１四半期連結会計期間を含む連結会計年度の税引前当期純利益に対する税効果会計適用後の実効税率を合理的に見積り、税引前四半期純利益に当該見積実効税率を乗じて計算しております。
当第１四半期連結累計期間に係る四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成しておりません。なお、第１四半期連結累計期間に係る減価償却費（無形固定資産に係る償却費を含む。）は、次のとおりであります。
|
|
前第１四半期連結累計期間 （自 2025年１月１日 至 2025年３月31日） |
当第１四半期連結累計期間 （自 2026年１月１日 至 2026年３月31日） |
|
減価償却費 |
103,694千円 |
125,413千円 |
【セグメント情報】
Ⅰ 前第１四半期連結累計期間（自 2025年１月１日 至 2025年３月31日）
１．報告セグメントごとの売上高及び利益又は損失の金額に関する情報並びに収益の分解情報
|
|
|
|
|
（単位：千円） |
|
|
|
報告セグメント |
調整額 (注)１ |
四半期連結損益計算書計上額(注)２ |
||
|
|
バリューカフェテリア事業 |
ＨＲマネジメント事業 |
計 |
||
|
売上高 |
|
|
|
|
|
|
カフェテリア |
466,598 |
－ |
466,598 |
－ |
466,598 |
|
ヘルスケア |
1,331,018 |
－ |
1,331,018 |
－ |
1,331,018 |
|
健保運営事業等サービス |
－ |
397,051 |
397,051 |
－ |
397,051 |
|
顧客との契約から生じる収益 |
1,797,617 |
397,051 |
2,194,668 |
－ |
2,194,668 |
|
その他の収益(注)３ |
42,485 |
34,443 |
76,928 |
－ |
76,928 |
|
外部顧客への売上高 |
1,840,102 |
431,494 |
2,271,597 |
－ |
2,271,597 |
|
セグメント間の内部売上高 又は振替高 |
－ |
－ |
－ |
－ |
－ |
|
計 |
1,840,102 |
431,494 |
2,271,597 |
－ |
2,271,597 |
|
セグメント利益 |
476,845 |
52,962 |
529,808 |
△280,408 |
249,399 |
（注） １．セグメント利益の調整額△280,408千円は、各報告セグメントに配賦不能な全社費用であり、当社の管理部門にかかる費用であります。
２．セグメント利益は四半期連結損益計算書の営業利益と調整を行っております。
３．その他の収益は、「リース取引に関する会計基準」の範囲に含まれる不動産賃貸収入等であります。
Ⅱ 当第１四半期連結累計期間（自 2026年１月１日 至 2026年３月31日）
１．報告セグメントごとの売上高及び利益又は損失の金額に関する情報並びに収益の分解情報
|
|
|
|
|
（単位：千円） |
|
|
|
報告セグメント |
調整額 (注)１ |
四半期連結損益計算書計上額(注)２ |
||
|
|
バリューカフェテリア事業 |
ＨＲマネジメント事業 |
計 |
||
|
売上高 |
|
|
|
|
|
|
カフェテリア |
480,060 |
－ |
480,060 |
－ |
480,060 |
|
ヘルスケア |
1,558,622 |
－ |
1,558,622 |
－ |
1,558,622 |
|
健保運営事業等サービス |
－ |
438,322 |
438,322 |
－ |
438,322 |
|
顧客との契約から生じる収益 |
2,038,682 |
438,322 |
2,477,004 |
－ |
2,477,004 |
|
その他の収益(注)３ |
43,215 |
37,771 |
80,986 |
－ |
80,986 |
|
外部顧客への売上高 |
2,081,897 |
476,093 |
2,557,991 |
－ |
2,557,991 |
|
セグメント間の内部売上高 又は振替高 |
－ |
－ |
－ |
－ |
－ |
|
計 |
2,081,897 |
476,093 |
2,557,991 |
－ |
2,557,991 |
|
セグメント利益 |
401,063 |
91,511 |
492,575 |
△296,718 |
195,857 |
（注） １．セグメント利益の調整額△296,718千円は、各報告セグメントに配賦不能な全社費用であり、当社の管理部門にかかる費用であります。
２．セグメント利益は四半期連結損益計算書の営業利益と調整を行っております。
３．その他の収益は、「リース取引に関する会計基準」の範囲に含まれる不動産賃貸収入等であります。
（新株予約権（有償ストック・オプション）の発行）
当社は、2026年３月26日付けの取締役会において、会社法第236条、第238条及び第240条の規定に基づき、当社の取締役（社外取締役、監査等委員である取締役を含む。）に対し、第24回新株予約権を発行することを決議し、2026年４月13日に付与いたしました。その概要は次のとおりであり、新株予約権証券の発行時（2026年４月13日）における内容を記載しております。
１．新株予約権を発行する理由
当社の中長期的な事業成長、企業価値の増大を目指すにあたり、業績向上へのコミットメントを高めることを目的として、当社の取締役に対して、有償にて新株予約権を発行するものであります。
２．発行の概要
当社普通株式 426,900株
３．新株予約権の発行価額
本新株予約権１個当たりの発行価額は、100円とする。
４．新株予約権の総数
4,269個（新株予約権１個当たりの目的となる株式数 100株）
５．新株予約権の割当てを受ける者
当社取締役 ８名
６．新株予約権を行使することができる期間
2026年４月13日から2036年４月13日
７．新株予約権の行使時の払込金額
新株予約権１個あたり158,600円（１株当たり 1,586円）
８. 新株予約権の割当日
2026年４月13日
９．新株予約権の行使の条件
（１）割当日から本新株予約権の行使期間の終期に至るまでの間に東京証券取引所における当社普通株式の普通取
引終値の１ヶ月間（当日を含む21取引日）の平均値が一度でも行使価額に40％を乗じた価格を下回った場
合、新株予約権者は残存するすべての本新株予約権を行使価額で行使期間の満期日までに行使しなければな
らないものとする。但し、次に掲げる場合に該当するときはこの限りではない。
(a) 当社の開示情報に重大な虚偽が含まれることが判明した場合
(b) 当社が法令や金融商品取引所の規則に従って開示すべき重要な事実を適正に開示していなかったこと
が判明した場合
(c) 当社が上場廃止となったり、倒産したり、その他本新株予約権発行日において前提とされていた事情
に大きな変更が生じた場合
(d) その他、当社が新株予約権者の信頼を著しく害すると客観的に認められる行為をなした場合
（２）新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
（３）本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における発行可能株式総数を超過すること
となるときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
（４）各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。